一般来说，在银行存款，存的期限越长，对应的年利率就越高。不过，记者日前调查发现，我市部分银行3年期和5年期定期存款利率持平，有的银行3年期定期存款利率甚至高于5年期。

存款利率出现“倒挂”现象，这究竟是怎么回事呢？

农行沧州分行、中行沧州分行

3年期定期存款

利率高于5年期

记者了解到，5年期定期存款利率比3年期还要低，一般被称为利率“倒挂”。比如，某银行目前5年期定期存款利率为2.75%，而3年期定期存款利率是3.15%。也就是说，如果储户定期存款1万元，5年期的利率要比3年期的利率低0.4个百分点，储户一年要少得40元利息，约为3杯奶茶钱。

近日，记者走访市区多家银行发现，有的银行3年期定期存款利率高于5年期，出现了以上所说的“倒挂”现象。

记者在位于运河区的中国农业银行一家营业网点了解到，该网点3年期定期存款利率为3.15%，大额存款3年期定期存款利率为3.25%，而5年期定期存款利率则为2.75%。也就是说，1万元存3年，按每年3.15%的利率计算，3年后本息合计为10945元；存5年期的，每年利率2.75%，5年后本息合计为11375元。1万元多存2年，收益只多了430元。

记者又对市区的中国银行、中国建设银行、中国工商银行等营业网点进行了走访，详细了解其存款利率情况。

据了解，中国银行的3年期定期存款利率为3.15%，大额存款3年期定期存款利率为3.25%，5年期定期存款利率则为2.75%。

中国建设银行的3年期定期存款利率和5年期定期存款利率都为3.15%。

中国工商银行3年期定期存款利率和5年期定期存款利率都为3.15%，大额存款3年期定期存款利率为3.25%。

记者发现，中国农业银行、中国银行、中国建设银行、中国工商银行，3年期和5年期定期存款利率持平或者“倒挂”。

此外，记者了解到，沧州农商银行3年期定期存款利率为3.45%，5年期利率为3.5%；张家口银行3年期定期存款利率为3.45%，5年期利率为3.95%；沧州银行3年期和5年期定期存款利率均为3.25%。

存款利率为何

出现“倒挂”现象

据业内人士介绍，目前出现3年期、5年期定期存款利率“倒挂”现象的主要是全国性商业银行，并且这种现象已持续了一段时间。

业内人士介绍，发生这种现象主要有两方面原因：一方面，由于目前利率处于下行周期，部分银行不鼓励储户存5年期定期存款；另一方面，全国性商业银行的存款来源相对稳定。

相比之下，地方性商业银行存款来源不够稳定，揽储难度高于全国性商业银行，3年期以内定期存款利率有上限约束，无法与全国性商业银行拉开差距，往往会设置较高的5年期存款利率来吸引储户。

专家表示，3年期和5年定期存款利率出现“倒挂”现象，还受到其他因素的影响。目前，国内正引导金融机构进一步降低实体经济贷款利率。在这种情况下，银行也希望降低综合负债成本，通过借短贷长，尽可能增加银行的收益。

利率下行

下半年能否好转

今年上半年以来，较长期限的个人存款利率整体处在下行通道。

业内人士分析，银行揽储不积极，与疫情影响下的经济下行情况有关，当前的宏观形势也需要通过低利率促进消费和投资。

有关专家表示，从中长期来看，存款利率仍然存在下行的预期。当前，我国经济面临的内外部不确定性因素比较多，还需要运用金融等手段支持实体经济发展，以支撑经济的复苏和增长。因此，进一步降低实体经济的融资成本，主要表现为贷款利率的下调；与之相对应，银行为了保持获利空间，势必也需要下调存款利率。